Czarodziej Prospero opowiada Julce, Zagadce, Żuczkowi Wesołkowi i Misiowi Fantazemu, o magicznej busoli, zostawionej kiedyś w latarni przez Latariusza. Pomaga ona rozbitkom powrócić do domu. W tym samym czasie, do brzegów Słonecznej Krainy przypływa szalupa z Chudym Joe i Grubym Billem.